Description du projet
Effective Capital a conseillé Catherine Max dans l’acquisition d’Adèle Sand.
Catherine Max, spécialisé dans l’organisation de ventes privées de marques de luxe, a racheté son concurrent Adele Sand, initialement détenu par BrandAlley. Cette acquisition a ainsi permis à Catherine Max de se retrouver à la tête de deux showrooms parisiens, l’un situé proche de la place de la Bastille et l’autre au Trocadéro.
Catherine Max a réalisé l’acquisition de la société Adèle Sand détenue auparavant par Brandalley, avec l’appui de ses actionnaires historiques Yohan Ruso, PDG de la société et ancien directeur général d’eBay France, et 3 fonds d’investissements (Serena Capital, Amundi et Seventure).
Cette acquisition entre dans le cadre d’une stratégie globale du groupe visant à segmenter son offre autour de deux showrooms qu’elle aura désormais à sa disposition. Catherine Max poursuit ainsi son positionnement haut de gamme et de luxe, indispensable aux grandes marques, de plus en plus réticentes aux alternatives disponibles sur internet.
« Les marques de luxe ont besoin de confidentialité lorsqu’elles pratiquent des ventes privées. Elles n’ont pas envie de le clamer sur Internet ni d’apparaître à côté d’autres types de produits », estime Yohan Ruso.
Le nouvel ensemble vise un chiffre d’affaires de 40 millions d’euros dès 2014, notamment en consolidant ses positions auprès des enseignes de prêt-à-porter et d’accessoires déjà présentes ainsi qu’en développant de nouveaux partenariats avec des marques de joaillerie et d’arts de la maison.
A plus long terme, Catherine Max étudie également différents projets, comme l’expansion dans d’autres capitales européennes.
Conseil exclusif de Catherine Max et de ses actionnaires, Effective Capital a structuré l’ensemble de l’opération : analyse de l’opportunité, montage financier, organisation des audits et supervision du closing.
Intervenants sur l’opération
Conseil financier acquéreur : Effective Capital, Ilan Elbase et David Boccara
Conseil avocat acquéreur : Pinot de Villechenon & Associés, Isabelle Burel-Blasoni,
Conseil comptabilité/social acquéreur : Placek & Epelbaum, David Kaminski et Norbert Banka
Conseil financier vendeur : Financière Cambon, Jonathan Journo
Conseil avocat vendeur : Orsay, Samira Friggeri